百亿大私募“阵亡”!中小私募趁机上位
专题:百亿大私募“阵亡”!中小私募趁机上位
前五月百亿大私募九成以上皆亏损,中小私募船小好调度正收益近两成。
今年以来A股震荡剧烈,百亿私募的市场表现成为焦点。统计了其平台上千家私募的股票产品业绩表现,1~5月16家百亿级私募仅有1家获得正收益,其他皆亏损,同时50亿级别的私募大多数亏损幅度在10%以内;但中小规模的私募却表现较好,1~5月实现正收益的达到18%左右。
大私募九成以上皆亏损规模成为业绩掣肘
据不完全统计,在其平台上有股票策略产品展示的私募机构,截止5月底总共有1002家,其中管理规模在100亿以上(含100亿)的巨型私募为16家,规模超过50亿(含50亿)小于100亿的大型私募有19家,大私募总占比仅约为3.5%;中小私募数量较多,规模10亿(含10亿)小于50亿的中型私募则多达88家,另外规模在10亿以下的小型私募数量高达879家。
私募在规模上呈现明显的二八分化现象,然而看业绩则有另一番风景。尤其在今年1~5月,市场震荡较为剧烈,上证指数跌幅达17.59%,创业板指跌幅更高达20.42%,大小私募旗下产品获取收益和控制风险能力差距很大。记者发现,1~5月大私募九成以上皆亏损,但中小私募实现正收益的达到18%左右;而大私募风控较好,平均回撤水平不超过20%。
数据显示,1~5月16家百亿级巨型私募中,仅有1家青骓投资获得正收益,其余15家收益皆为负数。值得注意的是,青骓投资以债券投资见长,凭借1只股票产品闯关,收益率为2.22%;还有几家百亿私募虽然平均收益为负,但总体回撤控制较好,比如产品较多的和聚投资,旗下有99只股票产品前5个月将平均回撤控制在6.67%,另外星石投资旗下产品也多达29只,但平均回撤控制在10.41%。
同时,规模超过50亿(含50亿)的私募也不好做,数据显示,19家大型私募中大多数亏损幅度在10%以内,也有5家亏损超过了10%,净值跌得最厉害的亏损为20.19%。唯一实现正收益的是海银资产,旗下3只股票产品平均收益为2.12%。另外,股票产品较多的海宁拾贝投资、睿策投资、映雪投资等私募,旗下产品平均回撤控制在6~7%左右。
北京某私募告诉记者,百亿级私募成为行业的标杆,但私募规模上去后管理并不好做,规模可能成为其业绩的掣肘,总体调度起来较难,业绩会比较平淡,但这些私募因为有较为完善的投资和风控体系,回撤控制能力较好,能够维持一个稳定的水平。
近两成中小私募获取正收益平均收益最高超30%
但另一方面,基数庞大的中小私募在震荡行情中则显示了较高的获取阿尔法的能力。数据显示,88家10亿规模级别的中型私募1~5月表现可圈可点,虽然今年来亦难逃亏损,但实现正收益的机构占较大型私募明显提升,今年来实现正收益的私募机构有16家,占比为18.18%。表现比较抢眼的是尊嘉资产,股票产品收益率为25.46%,创势翔投资旗下9只产品近5个月平均收益率为12%。另外,产品较多的三度星和、观富资产等表现也比较好。
四大赛事开启年度体育盛宴 今夏拥抱万亿大体育市场
今年二季度体育概念股表现平淡,主要是受制于市场整体的虚弱。多数公司出现股价回归,而二季度在市场下跌背景下资金多数选择避险,体育类公司也多处于题材炒作处境而
45亿主力资金近三日大量杀入中小创
近三日上证指数上涨2.71%,A股成交金额较前三日增加14.24%,中小创个股主力近三日资金净流量共为45.12亿元,其中主力资金净流入前列的个股是西部证
上海钢联:拟20.8亿收购知行锐景100%股权
上海钢联(300226)6月29日晚间公告,公司于6月29日召开第三届董事会第三十一次会议。会议审议通过了调整后的发行股份及支付现金购买知行锐景100%股
维宏股份等多只热门次新股停牌核查 机构提示风险
维宏股份、新易盛、昊志机电、苏奥传感6月29日晚间相继发布公告称,因公司股价近日涨幅较大,将对此进行必要的核查。股票于6月30日开市起停牌。(证券时报网)
长城动漫:拟逾7亿元收购两公司打造动漫文化产业链
长城动漫(000835)6月29日发布的定增方案显示,公司拟以发行股份及支付现金的方式购买徐建荣等25名交易对方持有的灵境科技100%股权,以发行股份及支
天神娱乐发行股份购买资产申请获证监会受理
天神娱乐(002354)6月29晚间发布公告,公司于2016年6月29日收到中国证券监督管理委员会下发的《中国证监会行政许可申请受理通知书》(161643
三连阳释放机构做多信号 阶段性机会来了?
转眼之间,A股弱市震荡了半年。过了明日(6月30日),市场一干人等将移师2016年度下半场。在承上启下之际,一些机构作出了三季度和下半年的策略研判和提前布
宜华健康上半年业绩同比预增逾750倍
宜华健康6月29日晚间发布业绩预告,公司预计2016年1至6月归属于上市公司股东的净利润为8.5亿元至9.5亿元,上年同期为113万元,同比增长约751倍
今年净利翻倍增长+业绩优良 这些超跌股底部放量大涨
随着市场逐步回暖,绩优高成长性股票有望跑赢大盘。统计了今年净利润有望大幅增长且每股收益较高的个股,其中部分股票最新股价仍处于相对低位。(证券时报网)
股票价格涨幅过大 三家次新股明日起停牌核查
三家次新股明日起停牌核查,继特力A昨日公告称涨幅异常停牌核查后,今日,苏奥传感、昊志机电、维宏股份等3家公司均公告称,近日公司股票涨幅较大, 公司将针对此
七月A股延续结构性行情 还是“大象起舞”开始?
3月以来,尽管上证指数并未大涨,但创业板中小板明显走的比上证指数更强,深圳市场成交额也一度超过上海的两倍,新能源、家电、消费、稀土、白酒等强势板块不少个股
6月29日AH股共计3只股票股价倒挂
周三(6月29日),恒生AH股溢价指数收报134.09点,较前一交易日涨0.50点或0.37%。指数显示,A股股价整体较H股溢价34.09%。当日,AH股
置信电气签署10.45亿元采购合同
置信电气(600517)6月29日晚间公告,公司与南京南瑞集团公司签署《国网浙江省电力公司设备租赁项目设备及综合服务采购合同》,合同总金额暂定10.45亿
*ST中发累计收到相关补助300万元
*ST中发(600520)6月29日晚间公告,公司及全资、控股子公司自2016年1月1日至2016年5月31日累计收到有关补助资金累计300万元。(证券时
29日晚间研报精选 10股有望爆发
慈文传媒年度大剧《老九门》将于7月4日上映,有望成为16年的爆款剧。(证券时报网)
重庆市外经委今日回复:迪士尼不会在中国建第三个
重庆市外经贸委宣传处负责人今日称,华特迪士尼公司已回复政府部门,该公司称不会再在中国选址,尚无在一个国家建三个迪士尼乐园的先例。(21世纪经济报道)
国务院通过中长期铁路网规划 重点关注10股
中信证券认为,专有零部件和整车厂最受益于城轨地铁的快速发展。从基础设施建设、智能化建设、车辆生产来看,基础设施建设、智能化建设阶段专有化程度不强,弹性较小
上海钢联拟20.8亿收购知行锐景100%股权 30日起复牌
上海钢联29日晚间公告,公司于6月29日召开第三届董事会第三十一次会议,审议通过了调整后的发行股份及支付现金购买知行锐景100%股权并募集配套资金等相关议
宁波东力30日复牌 拟21.6亿收购供应链管理资产
宁波东力6月29日晚间公告称,公司于6月24日收到深交所重组问询函后,根据问询函的要求,公司与交易各方及中介机构对问询函所涉事项进行了分析讨论和答复,于6
广誉远上半年净利润同比预增约26倍
广誉远6月29日晚间发布业绩预告,经公司财务部门初步测算,预计公司2016年半年度实现归属于上市公司股东的净利润为2100万元左右,与上年同期(法定披露数
点击阅读更多财经股票